O Inter divulgou, em fato relevante, que acionistas detentores de Recibos de Depósito Brasileiros (“BDRs”) da Companhia poderão solicitar o cancelamento de seus BDRs em troca das ações ordinárias Classe A. Isso sem pagar as taxas aplicáveis cobradas pelo Banco Bradesco por um prazo de 90 dias, entre o dia 19 de março de 2024 e 17 de junho de 2024. De acordo com a instituição, esse incentivo faz parte do plano da Inter&Co de melhorar a liquidez de suas ações classe A na Nasdaq e não se espera que tenha impacto no desempenho financeiro da Companhia.
Condições para conversão dos BDRs
Para converter alguns ou todos os BDRs em ações ordinárias classe A sem custo, cada acionista de BDRs pode solicitar o cancelamento de seus BDRs em troca das ações ordinárias classe A subjacentes sem custo apenas uma vez, independentemente do número de BDRs convertidos em ação Classe A sob essa única solicitação. É interessante apontar também que deve-se fazer a solicitação durante o Período de Subsídio.
Os mesmos acionistas que converteram seus BDRs em ações ordinárias classe A sem custo durante o Período de Subsídio podem converter suas ações ordinárias classe A de volta em BDRs, também sem custo, desde que:
(a) Cada acionista pode solicitar a conversão de suas ações ordinárias classe A em BDRs sem custo apenas uma vez;
(b) A solicitação de conversão é limitada ao número de ações ordinárias classe A recebidas de acordo com o cancelamento anterior de BDRs sem custo durante o Período de Subsídio;
(c) A solicitação é feita durante o Período de Subsídio.
A Inter&Co pagará as taxas aplicáveis cobradas pelo Banco Bradesco em nome dos acionistas, desde que atendam aos requisitos cumulativos mencionados acima. No entanto, cada acionista é responsável por instruir seus corretores no Brasil e nos EUA a seguir os procedimentos para a conversão de BDRs em ações ordinárias classe A. E se for o caso, de ações ordinárias classe A de volta em BDRs.
A companhia esclarece que a conversão de BDRs da Inter&Co em ações ordinárias classe A tem como objetivo aumentar o número de ações ordinárias classe A negociadas na Nasdaq. Dessa forma, isso está alinhado com a estratégia de longo prazo estipulada pela administração.
Por fim, foi divulgado um passo-a-passo sobre como a conversão de BDRs em ações ordinárias classe A funciona, incluindo um fluxograma que explica todo o procedimento, que está disponível no site da Inter&Co: https://investors.inter.co/.
Como foram os últimos resultados do Banco Inter?
Lucro Líquido
No 4T23, o Lucro Líquido recorrente do Banco Inter atingiu R$160 milhões, crescimento de 53,8% em relação aos R$228,2 milhões apresentados no trimestre anterior e de 451% em relação ao reportado no mesmo período de 2022. Já o ROE do trimestre alcançou 8,5%, elevação de 2,8% na comparação trimestral e de 6,9% na comparação anual.
Receita Bruta
No período em análise, a receita bruta atingiu R$2,197 bilhões, um aumento de 2,5% na comparação trimestral e de 29% na comparação anual. De acordo com o banco, essa receita recorde foi alcançada por meio de avanços na reprecificação da carteira, oportunidades de cross-selling e melhorias na estrutura de capital do banco.
ARPAC
O ARPAC, que se refere à receita média por usuário ativo, do banco no trimestre foi de R$47. A elevação de 2,1% na comparação trimestral e de 7,3% na comparação anual. De acordo com o banco, isso é fruto da estratégia de criar novos produtos e também fortalecer produtos já existentes.
Carteira de Crédito Bruta
Enquanto isso, a Carteira de Crédito Bruta do banco alcançou R$29,784 bilhões. Foi um crescimento de 10% no trimestre e de 31% nos últimos 12 meses, com destaque para o crescimento do crédito imobiliário e do cartão de crédito. Entretanto, vale apontar que, na comparação anual, o crescimento da carteira do banco foi mais de quatro vezes mais do que a média do mercado brasileiro.
NPLs
Por seu turno, o NPLs (Non-Performing Loans) foi de 4%, uma redução de 0,3% na comparação trimestral e de 0,1% na comparação anual. De acordo com o banco, as novas safras de cartão de crédito continuam a apresentar melhor qualidade. Elas seguem contribuindo para uma carteira de crédito mais saudável.
Receita de Serviços
Por seu turno, a Receita de Serviços encerrou o trimestre em R$437 milhões. Houve uma redução de 2,2% na comparação trimestral e elevação de 33,6% na comparação anual. Vale apontar que a percentagem das receitas de serviços sobre os serviços totais do banco no trimestre foi de 33,3%. Sendo assim, houve uma redução de 2% em comparação com o 3T23 e um aumento de 0,7% em relação ao 4T22.
Despesas Totais
Já as despesas totais atingiram R$628 milhões no quarto trimestre de 2023. Teve alta de 2,2% em relação ao trimestre anterior. Enquanto isso, a queda foi de 8,4% em relação ao mesmo período de 2022, refletindo um forte controle de gastos. Mesmo com maior número de clientes, lançamento de novos produtos e novos serviços, os custos do banco ficaram estáveis entre 2023 e 2022.
Custo de Aquisição de Clientes
O Custo de Aquisição de Clientes (CAC) no trimestre foi de R$24,6. Além disso, houve a diminuição de 5% no trimestre e de 19% no ano, em função do uso da tecnologia que diminuiu custos operacionais e de marketing.
Índice de Eficiência
Por fim, o Índice de Eficiência encerrou o trimestre em 51,4%, evolução de 1% na comparação trimestral e de 22% na comparação anual. Ou seja, é válido destacar que o índice apresenta evolução pelo quarto trimestre consecutivo.
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Milton Rabelo
Analista CNPI 2444
